"નિકલ ફ્યુચર્સ ઘટના" થી ચીનની નિકલ સપ્લાય ચેઇનની સુરક્ષા કેવી રીતે સુધારવી?

સારાંશ:નવી સદીની શરૂઆતથી, નિકલ ઉદ્યોગ સાધનો ટેકનોલોજીના સતત વિકાસ અને નવા ઉર્જા ઉદ્યોગના ઝડપી વિકાસ સાથે, વૈશ્વિક નિકલ ઉદ્યોગ પેટર્નમાં મોટા ફેરફારો થયા છે, અને ચીની ભંડોળ ધરાવતા સાહસોએ વૈશ્વિક નિકલ ઉદ્યોગ પેટર્નના સુધારાને પ્રોત્સાહન આપવામાં મહત્વપૂર્ણ ભૂમિકા ભજવી છે. તે જ સમયે, તેણે વૈશ્વિક નિકલ સપ્લાય ચેઇનની સુરક્ષામાં પણ ઉત્કૃષ્ટ યોગદાન આપ્યું છે.

બજારનો આદર કરો અને બજારનો આદર કરો——"નિકલ ફ્યુચર્સ ઘટના" થી ચીનની નિકલ સપ્લાય ચેઇનની સુરક્ષા કેવી રીતે સુધારવી

નવી સદીની શરૂઆતથી, નિકલ ઉદ્યોગના સાધનોની ટેકનોલોજીમાં સતત પ્રગતિ અને નવા ઉર્જા ઉદ્યોગના ઝડપી વિકાસ સાથે, વૈશ્વિક નિકલ ઉદ્યોગ પેટર્નમાં મોટા ફેરફારો થયા છે, અને ચીન દ્વારા ભંડોળ પૂરું પાડવામાં આવતા સાહસોએ વૈશ્વિક નિકલ ઉદ્યોગ પેટર્નના સુધારાને પ્રોત્સાહન આપવામાં ખૂબ જ મહત્વપૂર્ણ ભૂમિકા ભજવી છે. તે જ સમયે, તેણે વૈશ્વિક નિકલ સપ્લાય ચેઇનની સુરક્ષામાં પણ ઉત્કૃષ્ટ યોગદાન આપ્યું છે. પરંતુ આ વર્ષે માર્ચમાં લંડન નિકલ ફ્યુચર્સની કિંમત બે દિવસમાં અભૂતપૂર્વ 248% વધી ગઈ, જેના કારણે ચીન સહિત વાસ્તવિક કંપનીઓને ગંભીર નુકસાન થયું. આ માટે, તાજેતરના વર્ષોમાં નિકલ ઉદ્યોગની પેટર્નમાં થયેલા ફેરફારો, "નિકલ ફ્યુચર્સ ઘટના" સાથે, લેખક ચીનની નિકલ સપ્લાય ચેઇનની સુરક્ષા કેવી રીતે સુધારવી તે વિશે વાત કરે છે.

વૈશ્વિક નિકલ ઉદ્યોગ પેટર્નમાં પરિવર્તન

વપરાશના ધોરણની દ્રષ્ટિએ, નિકલનો વપરાશ ઝડપથી વિસ્તર્યો છે, અને ચીન વૈશ્વિક નિકલ વપરાશમાં મુખ્ય ફાળો આપનાર દેશ છે. ચાઇના નોનફેરસ મેટલ્સ ઇન્ડસ્ટ્રી એસોસિએશનની નિકલ ઇન્ડસ્ટ્રી શાખાના આંકડા અનુસાર, 2021 માં, વૈશ્વિક પ્રાથમિક નિકલ વપરાશ 2.76 મિલિયન ટન સુધી પહોંચશે, જે વાર્ષિક ધોરણે 15.9% નો વધારો અને 2001 માં વપરાશ કરતા 1.5 ગણો વધારો છે. તેમાંથી, 2021 માં, ચીનનો કાચા નિકલ વપરાશ 1.542 મિલિયન ટન સુધી પહોંચશે, જે વાર્ષિક ધોરણે 14% નો વધારો છે, 2001 માં વપરાશ કરતા 18 ગણો છે, અને વૈશ્વિક વપરાશનું પ્રમાણ 2001 માં 4.5% થી વધીને વર્તમાન 56% થયું છે. એવું કહી શકાય કે નવી સદીની શરૂઆતથી વૈશ્વિક નિકલ વપરાશમાં 90% વધારો ચીનમાંથી થયો છે.

વપરાશ માળખાના દ્રષ્ટિકોણથી, સ્ટેનલેસ સ્ટીલનો વપરાશ મૂળભૂત રીતે સ્થિર છે, અને બેટરી ક્ષેત્રમાં વપરાતા નિકલનું પ્રમાણ સતત વધી રહ્યું છે. છેલ્લા બે વર્ષમાં, નવું ઉર્જા ક્ષેત્ર વૈશ્વિક પ્રાથમિક નિકલ વપરાશના વિકાસમાં અગ્રણી રહ્યું છે. આંકડા અનુસાર, 2001 માં, ચીનના નિકલ વપરાશ માળખામાં, સ્ટેનલેસ સ્ટીલ માટે નિકલનો હિસ્સો લગભગ 70%, ઇલેક્ટ્રોપ્લેટિંગ માટે નિકલનો હિસ્સો 15% અને બેટરી માટે નિકલનો હિસ્સો ફક્ત 5% હતો. 2021 સુધીમાં, ચીનના નિકલ વપરાશમાં સ્ટેનલેસ સ્ટીલમાં વપરાતા નિકલનો હિસ્સો લગભગ 74% હશે; બેટરીમાં વપરાતા નિકલનો હિસ્સો વધીને 15% થશે; ઇલેક્ટ્રોપ્લેટિંગમાં વપરાતા નિકલનો હિસ્સો ઘટીને 5% થશે. એવું ક્યારેય જોવા મળ્યું નથી કે જેમ જેમ નવો ઉર્જા ઉદ્યોગ ઝડપી ગતિએ પ્રવેશ કરશે, નિકલની માંગ વધશે અને વપરાશ માળખામાં બેટરીનો હિસ્સો વધુ વધશે.

કાચા માલના પુરવઠા પેટર્નના દ્રષ્ટિકોણથી, નિકલ કાચા માલને નિકલ સલ્ફાઇડ ઓરમાંથી મુખ્યત્વે લેટેરાઇટ નિકલ ઓર અને નિકલ સલ્ફાઇડ ઓરમાં રૂપાંતરિત કરવામાં આવ્યા છે જે સંયુક્ત રીતે પ્રભુત્વ ધરાવે છે. અગાઉના નિકલ સંસાધનો મુખ્યત્વે ખૂબ જ કેન્દ્રિત વૈશ્વિક સંસાધનો સાથે નિકલ સલ્ફાઇડ ઓર હતા, અને નિકલ સલ્ફાઇડ સંસાધનો મુખ્યત્વે ઓસ્ટ્રેલિયા, કેનેડા, રશિયા, ચીન અને અન્ય દેશોમાં કેન્દ્રિત હતા, જે તે સમયે કુલ વૈશ્વિક નિકલ ભંડારના 50% થી વધુ હિસ્સો ધરાવતા હતા. નવી સદીની શરૂઆતથી, ચીનમાં લેટેરાઇટ નિકલ ઓર-નિકલ-આયર્ન ટેકનોલોજીના ઉપયોગ અને પ્રમોશન સાથે, ઇન્ડોનેશિયા અને ફિલિપાઇન્સમાં લેટેરાઇટ નિકલ ઓરનો વિકાસ અને ઉપયોગ મોટા પાયે કરવામાં આવ્યો છે. 2021 માં, ઇન્ડોનેશિયા વિશ્વનો સૌથી મોટો નિકલ ઉત્પાદક દેશ બનશે, જે ચીની ટેકનોલોજી, મૂડી અને ઇન્ડોનેશિયન સંસાધનોના સંયોજનનું પરિણામ છે. ચીન અને ઇન્ડોનેશિયા વચ્ચેના સહયોગે વૈશ્વિક નિકલ સપ્લાય ચેઇનની સમૃદ્ધિ અને સ્થિરતામાં મહત્વપૂર્ણ યોગદાન આપ્યું છે.

ઉત્પાદન માળખાના દ્રષ્ટિકોણથી, પરિભ્રમણ ક્ષેત્રમાં નિકલ ઉત્પાદનો વૈવિધ્યકરણ તરફ વિકાસ કરી રહ્યા છે. નિકલ ઉદ્યોગ શાખાના આંકડા અનુસાર, 2001 માં, વૈશ્વિક પ્રાથમિક નિકલ ઉત્પાદનમાં, શુદ્ધ નિકલ મુખ્ય સ્થાન માટે જવાબદાર હતું, વધુમાં, એક નાનો ભાગ નિકલ ફેરોનિકલ અને નિકલ ક્ષારનો હતો; 2021 સુધીમાં, વૈશ્વિક પ્રાથમિક નિકલ ઉત્પાદનમાં, શુદ્ધ નિકલ ઉત્પાદન ઘટીને 33% થઈ ગયું છે, જ્યારે NPI (નિકલ પિગ આયર્ન) નિકલ-સમાવતી ઉત્પાદનનું પ્રમાણ વધીને 50% થઈ ગયું છે, અને પરંપરાગત નિકલ-આયર્ન અને નિકલ ક્ષારનો હિસ્સો 17% હતો. એવી અપેક્ષા છે કે 2025 સુધીમાં, વૈશ્વિક પ્રાથમિક નિકલ ઉત્પાદનમાં શુદ્ધ નિકલનું પ્રમાણ વધુ ઘટશે. વધુમાં, ચીનના પ્રાથમિક નિકલ ઉત્પાદન માળખાના દ્રષ્ટિકોણથી, લગભગ 63% ઉત્પાદનો NPI (નિકલ પિગ આયર્ન) છે, લગભગ 25% ઉત્પાદનો શુદ્ધ નિકલ છે, અને લગભગ 12% ઉત્પાદનો નિકલ ક્ષાર છે.

બજાર સંસ્થાઓમાં પરિવર્તનના પરિપ્રેક્ષ્યમાં, ખાનગી સાહસો ચીન અને વિશ્વમાં પણ નિકલ સપ્લાય ચેઇનમાં મુખ્ય બળ બની ગયા છે. નિકલ ઉદ્યોગ શાખાના આંકડા અનુસાર, 2021 માં ચીનમાં 677,000 ટન પ્રાથમિક નિકલ ઉત્પાદનમાંથી, શેનડોંગ ઝિનહાઈ, કિંગશાન ઉદ્યોગ, ડેલોંગ નિકલ, તાંગશાન કૈયુઆન, સુકિયાન ઝિયાંગ્ઝિયાંગ અને ગુઆંગ્સી યિની સહિત ટોચના પાંચ ખાનગી સાહસોએ પ્રાથમિક નિકલનું ઉત્પાદન કર્યું હતું. 62.8% હિસ્સો ધરાવે છે. ખાસ કરીને વિદેશી ઔદ્યોગિક લેઆઉટના સંદર્ભમાં, ખાનગી સાહસો વિદેશી રોકાણ ધરાવતા સાહસોમાં 75% થી વધુ હિસ્સો ધરાવે છે, અને ઇન્ડોનેશિયામાં લેટેરાઇટ નિકલ ખાણ વિકાસ-નિકલ-આયર્ન-સ્ટેનલેસ સ્ટીલ ઉત્પાદનની સંપૂર્ણ ઔદ્યોગિક સાંકળ બનાવવામાં આવી છે.

"નિકલ ફ્યુચર્સ ઘટના" ની બજાર પર નોંધપાત્ર અસર પડી છે.

અસરો અને સમસ્યાઓ ખુલ્લી

પ્રથમ, LME નિકલ ફ્યુચર્સના ભાવ 7 થી 8 માર્ચ દરમિયાન હિંસક રીતે વધ્યા, જેમાં 2 દિવસમાં 248% નો સંચિત વધારો થયો, જેના કારણે LME ફ્યુચર્સ માર્કેટ સ્થગિત થયું અને શાંઘાઈ ફ્યુચર્સ એક્સચેન્જ પર શાંઘાઈ નિકલનો સતત ઉછાળો આવ્યો. ફ્યુચર્સ ભાવ માત્ર હાજર ભાવ માટે તેનું માર્ગદર્શક મહત્વ ગુમાવે છે, પરંતુ કાચા માલ ખરીદવા અને હેજિંગ માટે સાહસો માટે અવરોધો અને મુશ્કેલીઓ પણ ઉભી કરે છે. તે નિકલના અપસ્ટ્રીમ અને ડાઉનસ્ટ્રીમના સામાન્ય ઉત્પાદન અને કામગીરીમાં પણ વિક્ષેપ પાડે છે, જેના કારણે વૈશ્વિક નિકલ અને સંબંધિત અપસ્ટ્રીમ અને ડાઉનસ્ટ્રીમ એન્ટિટીઓને ગંભીર નુકસાન થાય છે.

બીજું એ છે કે "નિકલ ફ્યુચર્સ ઘટના" કોર્પોરેટ જોખમ નિયંત્રણ જાગૃતિના અભાવ, નાણાકીય ફ્યુચર્સ બજાર પ્રત્યે કોર્પોરેટ ધાકનો અભાવ, LME ફ્યુચર્સ બજારની અપૂરતી જોખમ વ્યવસ્થાપન પદ્ધતિ અને ભૂ-રાજકીય પરિવર્તનના સુપરપોઝિશનનું પરિણામ છે. જો કે, આંતરિક પરિબળોના દ્રષ્ટિકોણથી, આ ઘટનાએ એ સમસ્યાને ઉજાગર કરી છે કે વર્તમાન પશ્ચિમી ફ્યુચર્સ બજાર ઉત્પાદન અને વપરાશ ક્ષેત્રોથી ઘણું દૂર છે, વાસ્તવિક ઉદ્યોગની જરૂરિયાતોને પૂર્ણ કરી શકતું નથી, અને નિકલ ડેરિવેટિવ્ઝ ફ્યુચર્સનો વિકાસ ઉદ્યોગના વિકાસ અને ફેરફારો સાથે સુસંગત રહ્યો નથી. હાલમાં, પશ્ચિમ જેવા વિકસિત અર્થતંત્રો ન તો નોન-ફેરસ ધાતુઓના મોટા ગ્રાહકો છે કે ન તો મુખ્ય ઉત્પાદકો. જોકે વેરહાઉસિંગ લેઆઉટ સમગ્ર વિશ્વમાં છે, મોટાભાગના પોર્ટ વેરહાઉસ અને વેરહાઉસિંગ કંપનીઓ જૂના યુરોપિયન વેપારીઓ દ્વારા નિયંત્રિત છે. તે જ સમયે, અસરકારક જોખમ નિયંત્રણ પદ્ધતિઓના અભાવને કારણે, જ્યારે એન્ટિટી કંપનીઓ તેમના ફ્યુચર્સ ટૂલ્સનો ઉપયોગ કરે છે ત્યારે છુપાયેલા જોખમો હોય છે. વધુમાં, નિકલ ડેરિવેટિવ્ઝ ફ્યુચર્સનો વિકાસ ચાલુ રહ્યો નથી, જેના કારણે ઉત્પાદન મૂલ્ય જાળવણીનો અમલ કરતી વખતે નિકલ-સંબંધિત પેરિફેરલ પ્રોડક્ટ્સ કંપનીઓના વેપાર જોખમોમાં પણ વધારો થયો છે.

ચીનની નિકલ સપ્લાય ચેઇનને અપગ્રેડ કરવા વિશે

સલામતીના મુદ્દાઓમાંથી કેટલીક પ્રેરણાઓ

સૌ પ્રથમ, બોટમ-લાઇન વિચારસરણીનું પાલન કરો અને જોખમ નિવારણ અને નિયંત્રણમાં પહેલ કરો. નોન-ફેરસ મેટલ ઉદ્યોગમાં બજારીકરણ, આંતરરાષ્ટ્રીયકરણ અને નાણાકીયકરણની લાક્ષણિક લાક્ષણિકતાઓ છે. તેથી, ઉદ્યોગ સાહસોએ જોખમ નિવારણની જાગૃતિમાં સુધારો કરવો જોઈએ, બોટમ-લાઇન વિચારસરણી સ્થાપિત કરવી જોઈએ અને જોખમ વ્યવસ્થાપન સાધનોના ઉપયોગ સ્તરમાં સુધારો કરવો જોઈએ. એન્ટિટી સાહસોએ બજારનો આદર કરવો જોઈએ, બજારથી ડરવું જોઈએ અને તેમના કાર્યોનું નિયમન કરવું જોઈએ. "બહાર જતા" સાહસોએ આંતરરાષ્ટ્રીય બજારના નિયમોથી સંપૂર્ણપણે પરિચિત હોવા જોઈએ, કટોકટી પ્રતિભાવ યોજનાઓ બનાવવી જોઈએ અને વિદેશી સટ્ટાકીય નાણાકીય મૂડી દ્વારા શિકાર અને ગળું દબાવવામાં આવવાનું ટાળવું જોઈએ. ચીની ભંડોળ ધરાવતા સાહસોએ અનુભવ અને પાઠમાંથી શીખવું જોઈએ.

બીજું એ છે કે ચીનના નિકલ ફ્યુચર્સના આંતરરાષ્ટ્રીયકરણની પ્રક્રિયાને ઝડપી બનાવવી અને ચીનની બલ્ક કોમોડિટીઝની કિંમત નિર્ધારણ શક્તિમાં સુધારો કરવો. "નિકલ ફ્યુચર્સ ઘટના" સંબંધિત નોન-ફેરસ મેટલ ફ્યુચર્સના આંતરરાષ્ટ્રીયકરણને પ્રોત્સાહન આપવાના મહત્વ અને તાકીદને પ્રકાશિત કરે છે, ખાસ કરીને એલ્યુમિનિયમ, નિકલ, ઝીંક અને અન્ય જાતોના આંતરરાષ્ટ્રીય પ્લેટોના પ્રમોશનને વેગ આપવાના સંદર્ભમાં. ટોચના સ્તરની ડિઝાઇન હેઠળ, જો સંસાધન દેશ "આંતરરાષ્ટ્રીય પ્લેટફોર્મ, બોન્ડેડ ડિલિવરી, નેટ પ્રાઇસ ટ્રાન્ઝેક્શન અને RMB મૂલ્ય" ના બજાર-લક્ષી પ્રાપ્તિ અને વેચાણ કિંમત નિર્ધારણ મોડેલને અપનાવી શકે છે, તો તે માત્ર ચીનની મજબૂત બજાર-લક્ષી વેપારની છબી સ્થાપિત કરશે નહીં, પરંતુ ચીનની બલ્ક કોમોડિટી કિંમત નિર્ધારણ ક્ષમતાઓને પણ વધારશે. તે વિદેશી ચાઇનીઝ-ફંડેડ સાહસોના હેજિંગ જોખમને પણ ઘટાડી શકે છે. વધુમાં, નિકલ ઉદ્યોગના ફેરફારો પર સંશોધનને મજબૂત બનાવવું અને નિકલ ડેરિવેટિવ ફ્યુચર્સ જાતોના વાવેતરને વેગ આપવો જરૂરી છે.

ચીનની નિકલ સપ્લાય ચેઇનને અપગ્રેડ કરવા વિશે

સલામતીના મુદ્દાઓમાંથી કેટલીક પ્રેરણાઓ

સૌ પ્રથમ, બોટમ-લાઇન વિચારસરણીનું પાલન કરો અને જોખમ નિવારણ અને નિયંત્રણમાં પહેલ કરો. નોન-ફેરસ મેટલ ઉદ્યોગમાં બજારીકરણ, આંતરરાષ્ટ્રીયકરણ અને નાણાકીયકરણની લાક્ષણિક લાક્ષણિકતાઓ છે. તેથી, ઉદ્યોગ સાહસોએ જોખમ નિવારણની જાગૃતિમાં સુધારો કરવો જોઈએ, બોટમ-લાઇન વિચારસરણી સ્થાપિત કરવી જોઈએ અને જોખમ વ્યવસ્થાપન સાધનોના ઉપયોગ સ્તરમાં સુધારો કરવો જોઈએ. એન્ટિટી સાહસોએ બજારનો આદર કરવો જોઈએ, બજારથી ડરવું જોઈએ અને તેમના કાર્યોનું નિયમન કરવું જોઈએ. "બહાર જતા" સાહસોએ આંતરરાષ્ટ્રીય બજારના નિયમોથી સંપૂર્ણપણે પરિચિત હોવા જોઈએ, કટોકટી પ્રતિભાવ યોજનાઓ બનાવવી જોઈએ અને વિદેશી સટ્ટાકીય નાણાકીય મૂડી દ્વારા શિકાર અને ગળું દબાવવામાં આવવાનું ટાળવું જોઈએ. ચીની ભંડોળ ધરાવતા સાહસોએ અનુભવ અને પાઠમાંથી શીખવું જોઈએ.

બીજું એ છે કે ચીનના નિકલ ફ્યુચર્સના આંતરરાષ્ટ્રીયકરણની પ્રક્રિયાને ઝડપી બનાવવી અને ચીનની બલ્ક કોમોડિટીઝની કિંમત નિર્ધારણ શક્તિમાં સુધારો કરવો. "નિકલ ફ્યુચર્સ ઘટના" સંબંધિત નોન-ફેરસ મેટલ ફ્યુચર્સના આંતરરાષ્ટ્રીયકરણને પ્રોત્સાહન આપવાના મહત્વ અને તાકીદને પ્રકાશિત કરે છે, ખાસ કરીને એલ્યુમિનિયમ, નિકલ, ઝીંક અને અન્ય જાતોના આંતરરાષ્ટ્રીય પ્લેટોના પ્રમોશનના સંદર્ભમાં. ટોચના સ્તરની ડિઝાઇન હેઠળ, જો સંસાધન દેશ "આંતરરાષ્ટ્રીય પ્લેટફોર્મ, બોન્ડેડ ડિલિવરી, ચોખ્ખી કિંમત વ્યવહાર અને RMB મૂલ્ય" ના બજાર-લક્ષી પ્રાપ્તિ અને વેચાણ કિંમત નિર્ધારણ મોડેલને અપનાવી શકે છે, તો તે માત્ર ચીનની મજબૂત બજાર-લક્ષી વેપારની છબી સ્થાપિત કરશે નહીં, પરંતુ ચીનની બલ્ક કોમોડિટી કિંમત નિર્ધારણ ક્ષમતાઓને પણ વધારશે. તે વિદેશી ચાઇનીઝ-ફંડેડ સાહસોના હેજિંગ જોખમને પણ ઘટાડી શકે છે. વધુમાં, નિકલ ઉદ્યોગના ફેરફારો પર સંશોધનને મજબૂત બનાવવું અને નિકલ ડેરિવેટિવ ફ્યુચર્સ જાતોના વાવેતરને વેગ આપવો જરૂરી છે.